Description Le « % B » est un oscillateur de surachat survente, qui donne le positionnement des cours par rapport aux bandes de Bollinger. Sa formule de calcul est très simple. Méthode de calcul % B = ((Bande Haute – Bande Basse)/(Cours – Bande Basse)) * 100 ; Analyse Lorsque le « % B » […]
Description L’OBV ou On Balance Volume est un indicateur développé par Joseph Granville qui cumule les volumes d’une valeur selon le sens de variation du cours. Il permet donc d’apprécier à travers les volumes les pressions acheteuses ou vendeuses. Ainsi, cet indicateur permet de mesurer la force ou la faiblesse d’une tendance et d’identifier les […]
Description Crée par Norman Fosback , le « Negative Volume Index » cumule les variations de cours uniquement les jours où le volume baisse par rapport à celui de la veille. Cet indicateur est basé sur la théorie selon laquelle les investisseurs avisés opèrent plutôt les jours de faibles volumes tandis que la masse des […]
Description Comme la MME la MMP affecte une pondération plus importante aux périodes les plus récentes. Le principe de calcul consiste à multiplier par un coefficient chaque observation en fonction de leur ordre d’arrivée. Ainsi pour une MMP 20 jours, le cours le plus récent sera multiplié par 20, celui de la veille par 19, […]
Description La moyenne mobile exponentielle donne un poids plus important aux observations les plus récentes. Elle est calculée en ajoutant une fraction de prix de clôture du jour à la valeur de la moyenne mobile de la veille. Méthode de calcul MME = MME[n-1] + (2/(Période + 1)) * (Cours[n] – MME[n-1]) Où MME[n-1] — est […]
Description La moyenne mobile de Hull utilise une formule de calcul qui lisse les valeurs de la moyenne mobile en se basant sur une moyenne mobile pondérée MMP. Méthode de calcul MMH(n) = MMP(2*MMP(n/2) – MMP(n)),√n) Avec : – MMH : moyenne mobile de Hull – MMP : moyenne mobile pondérée – n : période […]
Description Comme son nom l’indique, la moyenne mobile arithmétique donne la valeur moyenne en divisant la somme des cours par la période de calcul de la moyenne mobile. Ainsi, elle affecte une pondération identique à chaque observation. C’est-à-dire, une MMA à 20 jours donne un poids égal au cours d’hier et à celui d’il y […]
Description MACD Zero Lag TEMA est une variante plus lissée de l’indicateur MACD Zero Lag créer par Patrick Mulloy et publier dans la revue « Stocks & Commodities » en février 1994. Il s’agir d’ une variante du MACD classique. La différence avec ce dernier réside dans le fait que le « MACD Zéro Retard […]
Description Créer par Patrick Mulloy et publier dans la revue « Stocks & Commodities » en février 1994 le DEMA est une variante de la moyenne mobile exponentielle, qui offre un meilleur lissage des cours et une plus grande réactivité. Contrairement à ce que son nom nous fait penser, DEMA n’est pas une simple moyenne […]
Description Le Momentum est l’indicateur d’élan le plus simple à concevoir en analyse technique. C’est aussi l’un des premiers indicateurs d’élan, apparu dans les années 70, et qui servira par la suite de base de calcul à des nombreux autres indicateurs d’élan présentés dans ce chapitre. Basés sur la différence de cours entre deux périodes, […]